Что такое форфейтинг простыми словами — формы, схема и виды + отличие от факторинга и лизинга
Здравствуйте! Сегодня мы расскажем вам про форфейтинг. Многие бизнесмены нашей страны часто пользуются услугами различных финансовых организаций. Всем известно такое понятие, как кредит, факторинг и лизинг, но не каждый предприниматель знаком с форфейтингом. А ведь это тоже один из видов торгового финансирования. Сейчас мы подробно расскажем о том, что представляет собой форфейтинг, для чего он нужен и пошагово расскажем о последовательности его оформления.
Содержание
Понятие форфейтинга
«Форфейтинг» — это иностранное слово, которое пришло к нам из Западной Европы. Дословно с английского оно переводится как «расплата» или «штраф», а с французского «целиком».
У нас мало кто знает, что оно означает, т.к. форфейтинг в России еще не «прижился» и на сегодняшний день нет банков, которые оказывали бы эту услугу.
Итак, форфейтинг – это покупка долговых обязательств (векселей) импортера третьей стороной у экспортера.
Если трактовать это определение простыми словами, тогда форфейтинг представляет собой своеобразную форму кредита. Например, в стране «А» (он же экспортер) выращивают экзотические фрукты. А предприниматель из страны «Б» (импортер), хочет их купить. Но у импортера нет необходимой суммы для покупки партии товара. В таком случае он расплачивается векселем. После чего вмешивается третья сторона – форфейтер. Он покупает ценные бумаги (векселя) у экспортера, после чего всю сумму по векселю импортер выплачивает не экспортеру, а форфейтеру. То есть форфейтинговые компании перекупают долги у экспортеров.
Стороны договора
Форфейтинг подразумевает наличие трех сторон. Но стоит помнить, что договор заключается между двумя сторонами (экспортером и форфейтером).
- Продавец (экспортер или кредитор). Он чаще всего является производителем товара, который сам его и реализует. У экспортера, после того как покупатель выписал на него векселя, есть два варианта. Или ждать определенное время, пока импортер выплатит ему необходимую сумму, или продать дебиторские задолженности форфейтинговой компании. Если продавец выбирает первый вариант, он получает всю сумму в полном объеме, но через некоторое время. Во втором варианте, экспортер теряет несколько процентов (комиссионные или дисконт), но получает деньги сразу.
Многие предприниматели продают только часть ценных бумаг, после чего оставшуюся часть суммы покупатель выплачивает непосредственно продавцу, а часть форфейтеру.
Дисконт – это своего рода плата за услуги (покупку векселей) форфейтинговой компании.
- Покупатель (импортер или дебитор). Не производит наличный расчет, а пишет письменное обязательство о том, что обязуется уплатить долг. Такая дебиторская задолженность может быть представлена векселями, авалями, сертификатами и т. д. При форфейтинге для покупателя меняется только схема погашения задолженности, он переводит деньги не экспортеру, а на счет форфейтинговой компании.
- Форфейтинговая компания. После заключения договора переводит необходимую сумму по факту отгрузки продавцом товара.
Благодаря форфейтингу многие компании находят зарубежных клиентов. Помимо этого, расширяется их производство и география продаж.
Особенности форфейтинга
Форфейтинг представляет собой несложный процесс с большим количеством особенностей:
- Данный тип торгово-финансовых отношений имеет международный характер. Участники соглашения чаще всего представляют разные страны;
- Все расходы (комиссионные, проценты и т.д.) ложатся на экспортера (продавца);
- Выкупив векселя, форфейтер не может предъявлять претензии их бывшему владельцу. Другими словами, все риски, такая организация берет на себя;
- Срок погашения задолженности по векселям намного больше, чем при факторинге и лизинге;
- Экспортер может продавать только часть векселей;
- Ставки по задолженностям при форфейтинге выше, чем при аналогичных внутренних операциях. Это обуславливается большими рисками.
Виды форфейтинга
Форфейтинг подразделяется на несколько видов:
- Внутренний форфейтинг – это когда все стороны договора являются представителями (резидентами) одной страны. Данный вид мало распространен и практически нигде не встречается.
- Международный форфейтинг – это когда экспортер и импортер представляют разные страны. Такая форма форфейтинга очень распространена в Америке и Европе.
Схема форфейтинга
Данная финансовая процедура довольна проста. Рассмотрим основные ее этапы.
- Экспортер (продавец) узнает у форфейтинговой компании стоимость их услуг, после чего решает ими воспользоваться;
- Продавец и покупатель заключают между собой договор на поставку партии товара, после чего последний передает векселя, сертификаты и другие платежные обязательства;
- Форфейтинговая компания (банк) и продавец заключают контракт о выкупе платежных обязательств покупателя;
- Происходит отгрузка продукции;
- Экспортер предъявляет копии транспортных документов, которые являются доказательством отправки товара;
- Форфейтер выплачивает оговоренную сумму за векселя, сертификаты или другие ценные бумаги.
Необходимые документы
Любая форма форфейтинга предполагает наличие определенного пакета документов. Их не так много, но тем не менее именно они являются основой форфейтинговых отношений.
- Копия контракта на поставку продукции или предоставление услуг;
- Копия инвойса, заверенного подписями экспортера и импортера (это аналог счет-фактуры);
- Копия транспортных документов (документы подтверждающие отправку товара);
- Передаточная запись на векселе, где указывается, что он передается форфейтеру;
- Гарантийное письмо, поручительство по векселю или аваль.
Отличия форфейтинга от факторинга и лизинга
Все эти понятия очень отличаются друг от друга. Основное их сходство, это то, что форфейтинг, факторинг и лизинг являются своего рода кредитами. А все отличия разберем с помощью таблицы.
| Параметры | Форфейтинг | Лизинг, факторинг |
| Категория операций | Внешнеторговые | Внутри торговые |
| Валюта | Большой выбор мировых валют | Ограниченное количество. В основном рубли, евро, доллары США |
| Срок кредитования | От нескольких месяцев до нескольких лет | От 90 до 180 дней |
| Регресс (предъявление претензий предыдущему владельцу ценных бумаг) | Отсутствует, т.к. все риски возлагаются на форфейтинговую компанию | Зависит от вида заключаемого договора |
| Размер выкупаемого долга | 100%, т.е. выкупается в полном объеме | До 90% |
| Стороны, подписывающие договор | Форфейтер и экспортер | Банк (финансовое учреждение), продавец, покупатель |
| Наличие дополнительных гарантий | В случае надобности, можно запросить гарантийное поручительство третьей стороны | нет |
| Возможность передачи письменных обязательств третьей стороне | Есть | Нет |
Достоинства и недостатки всех форм форфейтинга
Как любая финансовая операция, форфейтинг имеет своих поклонников и противников. Это обуславливается наличием положительных и отрицательных качеств таких торговых отношений. Поэтому рассмотрим подробно все его стороны.
Достоинства:
- Простота оформления. В сделке участвует всего 2 стороны, помимо этого, требуется минимальный пакет документов;
- Минимальные риски для экспортера. Ему не нужно переживать о том, что импортер не заплатит по векселю;
- Для импортеров создаются лояльные и гибкие условия погашения задолженности. Начать погашать кредит он может не сразу, а через несколько лет;
- Экспортер имеет право продать только часть векселей, чтобы покрыть кассовые расходы. Остальные деньги он может получить напрямую от импортера.
Недостатки:
- Переплата, которая представляет собой дисконт форфейтера. Все комиссионные по кредиту платит экспортер;
- Отсутствие возможности адекватно оценить платежеспособность импортера.
Заключение
Форфейтинг – это вид торгового финансирования, суть которого заключается в покупке дебиторских задолженностей клиентов банковским учреждением.
Процедура оформления очень проста и сводится к заполнению передаточной графы, после чего форфейтер становится новым владелец векселя.
При таком соглашении продавец получает деньги сразу после отгрузки товара, а покупатель имеет гибкий график погашения задолженности. Форфейтинговая компания, в свою очередь, получает неплохие проценты.